Моделирование инвестиционного портфеля банка

• Автор: Курдюков, Дмитрий Владимирович
• Шифр специальности: 08.00.13
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 1997
• Место защиты: Санкт-Петербург
• Количество страниц: 157 с. : ил.

ОГЛАВЛЕНИЕ
.ВВЕДЕНИЕ

ГЛАВА 1. АНАЛИЗ ИНВЕСТИЦИОННОГО ПОРТФЕЛЯ БАНКА И ЗАДАЧИ ЕГО МОДЕЛИРОВАНИЯ

1.1. Место и роль инвестиционного портфеля в деятельности коммерческого банка

1.2. Модели банковской фирмы подходы к моделированию и структура инвестиционного портфеля банка.
1.3. Информационные технологии фондового рынка и информационное обеспечение моделирования инвестиционного портфеля.
1.4. Задачи совершенствования экономикоорганизационного, математического и информационного обеспечения моделирования инвестиционного портфеля банка.

1.5. Выводы.

ГЛАВА 2. РАЗРАБОТКА МАТЕМАТИЧЕСКИХ МОДЕЛЕЙ

ФОРМИРОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫМ ПОРТФЕЛЕМ БАНКА.

2.1. Диалоговая модель процесса принятия решений по управлению инвестиционным портфелем банка.
2.2. Анализ показателей инвестиционного портфеля
2.3. Анализ показателей ценных бумаг, входящих в состав инвестиционного портфеля.
2.4. Модель механизма формирования фонда инвестиционного

з
портфеля банка при согласованных во времени потоках
активов
.2.5. Модель механизма формирования фонда инвестиционного портфеля банка при несогласованных во времени денежных потоках.
2.6. Модели распределения фонда инвестиционного портфеля банка по основным классам портфелей
2.7. Модели формирования инвестиционного портфеля банка по
видам ценных бумаг
2.8. Выводы.
ГЛАВА 3. ОРГАНИЗАЦИЯ И ЭФФЕКТИВНОСТЬ АВТОМАТИЗАЦИИ ПРОЦЕССА МОДЕЛИРОВАНИЯ И УПРАВЛЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННЫМ ПОРТФЕЛЕМ БАНКА.
3.1. Разработка банковской интегрированной системы формирования
и управления инвестиционным портфелем.
3.2. Экспериментальные расчеты и эффективность моделирования инвестиционного портфеля банка.
3.3. Выводы
ЗАКЛЮЧЕНИЕ.
ПРИЛОЖЕНИЯ.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ


Современная банковская система это сфера многообразных услуг клиентам от традиционных депозитноссудных и расчетнокассовых операций, определяющих основу банковского дела, до новейших форм денежнокредитных и финансовых инструментов, используемых банковскими структурами лизинг, факторинг, траст и т. Являясь хозяйствующим субъектом экономики и реализуя банковские операции, достигая их слаженности и сбалансированности, коммерческие банки вынуждены обеспечивать свою устойчивость, надежность, доходность и стабильность функционирования. Все аспекты и сферы деятельности коммерческих банков объединены единой стратегией управления банковским делом, цель которой достижение наибольшей доходности и поддержка платежеспособности. Это интегрированные критерии оценки эффективности и надежности работы коммерческих банков, зависящие как от проводимой ими политики, связанной с привлечением денежных ресурсов управление пассивными операциями, так и от политики прибыльного размещения банковских средств в сферах кредитноинвестиционных систем управление активными операциями, в частности в реальном секторе экономики . Эти две стороны деятельности коммерческих банков тесно взаимосвязаны, но в то же время, и взаимоисключают друг друга. Если банк в своей деятельности делает ставку на получение быстрых и высоких доходов по активным операциям, то тем самым он теряет свою ликвидность, подвергая себя риску стать неплатежеспособным, а в последствии возможно и банкротом. Обеспечивая же высокий уровень своей ликвидности, банк, как правило, теряет доходность. В условиях развитых экономических отношений, управление активами банка, с целью максимизировать свои доходы и ликвидность, а также одновременно минимизировать риски проводимых операций, является основным направлением в осуществлении деятельности банка. Коммерческим банкам, как и многим другим хозяйствующим субъектам экономики, необходимы средства в ликвидной форме, то есть такие активы, которые могут быть легко превращены в наличные средства с небольшим риском потерь или вообще без него в минимально короткие сроки. Таким образом, целью формирования инвестиционного портфеля является поддержка банковской ликвидности и платежеспособности. Под инвестиционным портфелем коммерческого банка, в данной работе, . Еще во времена Российской Империи, по банковскому закону года акционерные коммерческие банки были обязаны формировать особый резервный капитал, который должен был быть помещен ими в облигации государственных займов и гарантированные правительством ценные бумаги . Закон преследовал двоякую цель. Гл. Отдел . Р I Отдел анугрнбанковсхих . Подразделения, участвующие в выработке стратегических решений по управлению инвестиционным портфелем. Рис. Взаимосвязь подразделений коммерческого банка в процессе управления инвестиционным портфелем. Таким образом, правительство стремилось снизить вероятность банковских кризисов, которые пагубно сказывались как на положении вкладчиков, так и на экономике страны. Вовторых, подобное правило заставляло каждый коммерческий банк покупать соответствующие ценные бумаги, приносившие относительно невысокий доход. Не смотря на это, некоторые современники считали, что рассматриваемое положение закона года ослабляло позиции коммерческих банков, наносило ущерб их интересам и самостоятельности. Кроме того, с помощью инвестиционных портфелей осуществлялось управление не только банковской ликвидностью, но и управление процентным риском. Но, согласно данным исследования, проведенного в г. Институтом управления банками США , роль инвестиционных портфелей для управления процентным риском в будущем, вероятно, понизится, поскольку некоторые банки, прежде всего самые крупные, начинают управлять процентным риском с помощью таких производных финансовых инструментов, как процентные свопы, опционы, фьючерсы и т. Для управления банковской ликвидностью в структуре коммерческих банков созданы специальные подразделения фондовые управления либо фондовые отделы, осуществляющие операции с ценными бумагами и тем самым формирующие инвестиционные портфели. Контроль и координацию за их деятельностью осуществляют комитеты по управлению пассивами и активами формируемые из руководителей соответствующих подразделений. На рис.