Оценка экономической устойчивости горного предприятия при управлении комплексом рисков

• Автор: Лускатова, Ольга Владимировна
• Шифр специальности: 08.00.05
• Научная степень: Докторская
• Год защиты: 2004
• Место защиты: Москва
• Количество страниц: 250 с. : ил.

1 ОБОСНОВАНИЕ ПРОБЛЕМЫ И ЗАДАЧ ИССЛЕДОВАНИЯ
1.1. Анализ экономической ситуации при добыче и переработке основных видов рудного сырья 1 ]
1.2. Анализ сложившихся подходов к определению экономической устойчивости предприятия
1.3. Анализ научных исследований по вопросам взаимодействия риска и экономической устойчивости горного предприятия
2 АНАЛИЗ ТЕОРЕТИЧЕСКИХ ОСНОВ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ: ВИДЫ И МЕТОДЫ ОЦЕНКИ
2.1. Факторы, влияющие на экономическую устойчивость, их классификация
2.2. Классификация видов и показателей, оценивающих экономическую устойчивость организации
2.3.Методы и модели оценки экономической устойчивости предприятия
3 МОДЕЛИРОВАНИЕ ОЦЕНКИ ЭКОНОМИЧЕСКОЙ УСТОЙЧИВОСТИ ГОРНЫХ ПРЕДПРИЯТИЙ
НА ОСНОВЕ НЕЧЕТКОЙ ЛОГИКИ
3.1. Обоснование применения моделей нечеткой логики для оценки экономической устойчивости
горных предприятий
3.2. Методология использования аппарата теории нечетких множеств при оценке экономической устойчивости предприятия
3.3 Экономико-математическая моделирование оценки
экономической устойчивости горного предприятия
4 РАЗРАБОТКА МЕТОДИКИ ОЦЕНКИ И ВЫБОРА СПОСОБА УПРАВЛЕНИЯ РИСКОМ
НА ОСНОВЕ НЕЧЕТКОЙ ЛОГИКИ
4.1. Виды и факторы, формирующие комплекс
рисков горного предприятия
4.2. Анализ и разработка метода оценки рисков горного предприятия
4.3. Обоснование выбора способа управления рисками
с использование аппарата нечеткой логики
5. ИССЛЕДОВАНИЕ И РАЗРАБОТКА СПОСОБОВ УПРАВЛЕНИЯ РИСКОМ НА ГОРНЫХ ПРЕДПРИЯТИЯХ
5.1. Диверсификация горного производства как
диссипативный путь снижения рыночных рисков

5.2. Хеджирование продукции горных предприятий - способ уклонения от ценовых и финансовых рисков
5.3. Использование налогового планирования как способа компенсации риска горного предприятия
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
БИБЛИОГРАФИЧЕСКИЙ СПИСОК
ПРИЛОЖЕНИЯ

Актуальность темы исследования. Современные экономические условия характеризуются спонтанными изменениями конъюнктуры рынка, резким ускорением темпов научно-технического прогресса в промышленном производстве, которые ужесточили требования к производственной, хозяйственной и финансовой деятельности отечественных предприятий. Наиболее
конкурентоспособной в настоящее время на мировом рынке остается продукция добывающих отраслей, что предопределяет повышенное внимание к проблемам функционирования данных производств и выяснению условий их наиболее устойчивого развития.
Переход экономики России на рыночные отношения существенно изменил состояние минерально-сырьевого комплекса страны, механизма его использования. Крупный ресурсный потенциал,
созданный к началу 90-х годов, оказался в настоящее время в тяжелых условиях. Ухудшилось качество минерально-сырьевой базы (МСБ) вследствие ускоряющегося истощения наиболее крупных месторождений и месторождений с высококачественными запасами при достаточно скромных достижениях внедрения НТП в отрасли по добыче и переработке минерального сырья. Сократились разведанные запасы полезных ископаемых, что связано как с резким сокращением объемов геологоразведочных работ, так и с объективным и
историческим процессом исчерпания МСБ со временем.
Горные предприятия испытывают значительное влияние природного фактора и общества, которое носит не детерминированный, а стохастический характер. Горнодобывающая промышленность относится к числу отраслей, подверженных специфическому риску, связанному как со сложными условиями ведения производственного процесса, так и неопределенностью нахождения предмета труда в недрах. Полнота и качество оценки запасов полезного ископаемого в недрах оказывают значимое воздействие на выбор технологической составляющей производственного потенциала горного предприятия и на
предполагаемые сроки осуществления любого инвестиционного проекта.
Повышенная капиталоемкость и долгосрочность горных проектов особенно актуальны при изменении источников финансирования минерально-сырьевых отраслей. Резкое сокращение государственных инвестиций и отсутствие реальных альтернативных денежных вложений привели к обострению действия кредитных и финансовых рисков. Несовершенство государственной политики использования МСБ, проявляющееся в слабой конкурентной среде, неэффективной системе налогообложения для недропользователей, обостряет проблему устойчивого функционирования горнодобывающих предприятий. Таким образом, многие управленческие решения необходимо реализовывать в

Под управленческим риском будем понимать процесс выявления неопределенности в ожидаемом результате, принятия решений по уменьшению негативных последствий случайных факторов на результаты производства, направленный на повышение эффективности производственной и коммерческой деятельности.
Использование категории «риск» при управлении горнодобывающими предприятиями наиболее часто характеризует возможность и эффективность инвестирования горных работ. В качестве примера рассмотрим некоторые проблемы внедрения проектов при разработке минерального сырья в настоящее время. Оценивая горнодобывающую промышленность, специалисты применяют термин «застой» или «депрессия» [80]. Относительно благополучным выглядит лишь экспорт продукции горного производства — в целом за последние годы он достаточно стабилен, что достигнуто за счет существенного снижения объемов его реализации на внутреннем рынке при общем падении объемов производства. Однако показатели экспорта и даже производства не отражают в полной мере истинного состояния отрасли. С точки зрения оценки производственного потенциала положение отечественного горного сектора следует квалифицировать как кризисное. Об этом свидетельствует:
• сокращение разведанных запасов многих полезных ископаемых;
. снижение количества новых месторождений, вовлекаемых в хозяйственный оборот;
• быстрое физическое (не говоря уже о моральном) старение основных производственных фондов горных предприятий;
• отток квалифицированных специалистов из отрасли.
Кризисное состояние отрасли обусловлено, прежде всего, ее недофинансированием, в том числе резким снижением инвестиций в основные фонды. В качестве примера можно взять металлургию, входящую в состав горного сектора. В 1992—1995 гг. расходы на капитальные вложения в черной металлургии составляли в России 20-25 дол./т стали, в 1996 г. - 12 дол./т, в 1997 г. - менее 8 дол./т. В то же время в США, Японии, странах ЕС инвестиции на техническое перевооружение в этом секторе составляли 30-35 дол./т. Наблюдается прогрессирующее физическое старение основных производственных фондов и их выбытие. Даже на крупнейшем предприятии российской горнодобывающей промышленности ОАО «Норильский комбинат» производственные мощности изношены на 80%.
Еще более кризисная ситуация наблюдается в области освоения новых месторождений. Количество вновь осваиваемых месторождений можно пересчитать по пальцам.
Пожалуй, наиболее крупным из них за последние годы является месторождение золота Кубака на Чукотке. Общий объем финансирования проекта - 180 млн. дол. Для реализации проекта была создана проектная компания Omolon Gold Mining с капиталом 80 млн. дол. Главным участником этой компании является зарубежная фирма Cyprus Атах