Бегство капиталов из России : Масштабы, факторы, методы контроля

• Автор: Люкевич, Игорь Николаевич
• Шифр специальности: 08.00.10
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 1998
• Место защиты: Санкт-Петербург
• Количество страниц: 217 с.

ОГЛАВЛЕНИЕ
ВВЕДЕНИЕ
ГЛАВА 1. БЕГСТВО ЧАСТНОГО КАПИТАЛА ИЗ РОССИИ И ЕГО СПЕЦИФИКА
1.1 Анализ теорий международного движения капиталов. Бегство капиталов
1.2 Оценка величины бегства капиталов из России
1.3 Характеристика бегства капиталов из России в современных условиях
ГЛАВА 2. ВАЛЮТНЫЙ КОНТРОЛЬ КАК ПРЕПЯТСТВИЕ НА ПУТИ БЕГСТВА КАПИТАЛА ИЗ РОССИИ
2.1 Валютный контроль, его необходимость, ' границы, количественные характеристики
2.2 Анализ современной системы валютного контроля Российской Федерации
2.3 Пути уменьшения бегства капиталов из России. Гипотеза валютного контроля
2.4 Принципы осуществления валютного контроля (на примере Банка России, как основного органа валютного контроля)
ЗАКЛЮЧЕНЬЕ
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
ПРИЛОЖЕНИЯ

ВВЕДЕНИЕ.
Вывоз капитала внутренне присущ современной системе международных экономических отношений. Растущая концентрация капитала, конкуренция, тенденция к понижению нормы прибыли, а также политические и экономические риски толкают предпринимателей всех уровней на поиски более прибыльных и безопасных сфер помещения капитала за пределы своей сараны.
В период формирования современной системы хозяйства, вывоз капитала не имел большого развития. Только Англия, господствовавшая на мировом рынке, использовала громадные прибыли от внешней торговли для капиталовложений в другие страны. Именно в это время (XVII в.) меркантилистами положено начало изучения явления движения капиталов между странами. В конце XIX - начале XX вв., с возникновением и развитием монополий, когда капитал стали вывозить и многие другие страны, изучение этого явления было продолжено экономистами - классиками (Д. Рикардо, Ж.-Б. Сэем, Дж. С. Милем, Дж. Кэйрнсом, К. Менгером, Е. Бем-Бавераком, У. Джевон-сом). В XX в. возможность вывоза капитала связана, прежде всего, с вхождением развивающихся стран в оборот мирового хозяйства, а необходимость - с тем, что в экономически развитых странах капитал «перезрел» и ему недостает сфер для прибыльного помещения. Такие сферы капитал находил прежде всего в колониях и отсталых странах. Вывоз капитала оттеснил на второй план вывоз товаров и стал важнейшей формой международных экономических связей. В это время, теория движения капиталов получила развитие в работах Дж. М. Кейнса и его последователя Р.Ф. Харрода, в марксист-

ской теории, и исследованиях современной стокгольмской экономической школы (Э. Хекшер, Б. Олин, Р. Нурксе, К. Иверсен).
На современном этапе движение капитала приобрело огромные размеры. Значительно изменились географические и отраслевые направления потоков капитала, усложнились структура и формы вложений, увеличилось многообразие видов и направлений инвестирования. С учетом оценок A.C. Булатова (общего объема вывезенного капитала в мире к 1994 году равного 2,6 трлн. долл. США)1, и В. Д. Андрианова (ежегодного объема импорта капитала, характеризующегося цифрой более 0,1 трлн. долл.)2, мы можем говорить о суммарной величине международного движения капитала к 2000 году, равной 3 трлн. долларов. Это превышает 1/3 совокупной стоимости ВВП развитых стран. Прямых инвестиций вывозится и ввозится ежегодно в мире около 0,13-0,24 трлн., а портфельных - 0,12-0,67 трлн. Эти величины (особенно портфельные инвестиции) сильно колеблются в зависимости от мировой хозяйственной конъюнктуры, однако в целом, портфельные инвестиции в 80-90-е гг. растут быстрее прямых.
Таким образом, мы считаем, что можно говорить о системе мирового капитализма, которая подразумевает не только свободную торговлю, но и что гораздо важнее, свободное передвижение капитала.
Из развитых стран со стабильной экономикой и невысокими налогами капитал вывозится в те страны и территории, где налоги еще ниже и где больше возможности укрыть часто незаконно нажитые средства, прежде всего, в так называемые, налоговые гавани и оффшорные центры. Но существует и другое движение - из стран с нестабильной экономикой, социальной и политической жизнью, высокими налогами и инфляцией, жесткими ограниче-
1 Булатов А С. «Вывоз капитала; своя компания за рубежом». М., 1996. С.1.
2 Андрианов В.Д. «Россия на мировом рынке кагаггалов». БИКИ, 1996. №84. С2.

1) Импорт (Мобщ): видимый товаров (Мт), невидимый услуг (Му), драгоценных металлов (Мр), иностранных банкнот (Мб):
Мобщ = Мт + Му+ Мр + Мб (Формула 5)
2) Экспорт капитала (Е*) форме: зарубежных инвестиций (прямых и портфельных - Ек(И)Х предоставление займов (Еко)), выплату дивидендов на иностранные инвестиции (ЕК(Д)), выплаты текущих и капитальных трансфертов в денежной форме- Ек(Т). Эти виды движения капитала назовем легальным экспортом капитала (Бег).
Ек/лег Ек(и) + Ек(3) + Ек(д) ~>г Ек(т) (Формула 6)
Торговый баланс, утверждали меркантилисты, это тоже баланс. Потому статьи доходов и расходов всегда сбалансированы. Если не происходит баланса международных торговых статей, то разница всегда проявляется в экспорте или импорте капитала.! То есть,
Ек" Мк ~ Еобщ
С учетом того, что и экспорт и импорт капитала могут быть как легальными так И нелегаЛЬНЫМИ ( Ек Ек/лег+Е к/нелег? к/легк/нелег ), можно
формализовать вышесказанное положение теории меркантилизма шире:
(Ец/легЕк/непе) ~ (М'к/лег Микеле?) ~ Ещ ' Мобщ
Раскрывая скобки и оставляя в левой части только разность нелегального экспорта и импорта, получаем, что нелегальное движения капитала (Б) можно рассчитать следующим образом:
Ек/нелег “ МЮ Иелег ~ (Е0бщ “Ь Млег) - (Ма(,щ + Еюле1)
Заменяя Еобщ, Мобщ, Ек/лег, Мк/лег соответствующими суммами, получаем:
1 Блауг М Экономическая мысль в ретроспективе. М., 1994