Экономико-математические модели управления привлеченными средствами в финансовой компании

• Автор: Конюховский, Павел Владимирович
• Шифр специальности: 08.00.13
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 1998
• Место защиты: Санкт-Петербург
• Количество страниц: 160 с. : ил.

Введение .
Глава 1. Общие вопросы разработки и применения экономикоматематических моделей для финансовой компании

1.1. Задачи управления привлечением средств в современной

экономической теории

1.2. Развитие экономикоматематических моделей

финансовой компании фирмы.

1.3. Вопросы реализации экономикоматематических

моделей в автоматизированных системах управления

финансовой компанией фирмой.

Глава 2. Стохастические модели динамики финансовых ресурсов.

2.1. Мультипликативная стохастическая модель динамики

ресурса
2.2. Модель мониторинга стохастической динамики ресурса . 2.3. Построение скользящих прогнозов объемов финансовых
ресурсов в мультипликативной модели.
Глава 3. Управление привлеченными средствами в моделях
финансовой компании фирмы
3.1. Применение моделей типа затратырезультат в
процессах управления привлеченными средствами.
3.2. Модель управления финансовым ресурсом в условиях
неопределенности
3.3. Динамическая модель управления привлеченными
средствами
Заключение
Приложение 1. Динамика структуры капитала и привлеченных средств
для различных финансовых институтов.
Приложение 2. Применение мультипликативной стохастической
модели динамики финансового ресурса.
Приложение 3. Применение модели мониторинга стохастической
динамики ресурса
Приложение 4. Крупнейшие банки России по объему вкладов
населения
Указатель литературы.
Введение


Безусловно, финансовыми институтами, традиционно решающими подобные задачи, являются банки В то же время, в экономической теории не существует как общепризнанного определения банка, так и единого мнения по поводу принципов формулирования самого понятия Длительное время конструктивным представлялся подход к идентификации банков через перечисление функций, выполняемых ими в экономике Однако в последние десятилетия наметилась тенденция к активному изменению функций как банков, так и их основных конкурентов, финансовых институтов, занимающихся операциями с ценными бумагами, брокерских фирм, страховых компаний. Эти финансовые компании в плане предоставляемых ими услуг все более пытаются приблизиться к банкам в то же время, и банки предлагают брокерские услуги в операциях с недвижимостью и ценными бумагами, услуги по страхованию, вкладывают средства во взаимные фонды. Так в экономике
США в х голах с приходом на рынок банковских услуг нескольких фирм Меррилл Линч, Дрейфус корпорейшн и др. Объективной основой для возникновения подобных финансовых структур является стремление фирм, выполняя в той или иной мере банковские функции, уйти из под жесткого законодательного регулирования, в рамках которого действуют обычные банки, что, естественно, вызывает ответное противодействие г осударства Так в Соединенных Штатах, в течение х годов шел постоянный процесс расширения круга признаков, подводящих компании под общие регулятивные нормы, в частности, Конгресс США определил как банк, любую организацию, являющуюся членом Федеральной корпорации страхования депозитов РС. Банк это финансовый институт, предлагающий широчайший спектр услуг, прежде всего относящихся к кредитам, сбережениям и платежам, и выполняющий многообразные финансовые функции в отношении любого предприятия в экономике . Кредитная организация юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения лицензии Центрального банка Российской Федерации Банка России имеет право осуществлять банковские операции, предусмотренные настоящим Федеральным законом. Кредитная организация образуется на основе любой формы собственности как хозяйственное общество. Федеральным законом. Банком России . Знаковым явлением в финансовом секторе экономики США стало возникновение в х годах нового типа предприятий. В соответствии с Законом о банковских холдинговых компаниях от г. В х и х годах наблюдался бурный рост холдинговых компаний, что объясняется их дополнительными возможностями по сравнению с традиционными банками по более свободному доступу на рынки капитала, по мобилизации средств за счет допущения более высокого левереджа, т е повышенной доли заемного капитала относительно собственного, по получению налоговых льгот за счет компенсации потерь одного предприятия прибылью полученной другим, наконец, по созданию филиалов. Процесс стирания границ между банковскими, парабанковскими данный термин иногда используется для обозначения институтов, частично выполняющих традиционные банковские функции. Финансовая фирма это объект, имеющий своей целью максимизацию прибыли в процессе оказания посреднических услуг между заемщиками и заимодателями. Эти услуги прямо или косвенно связаны с финансовыми активами и пассивами, принадлежащими фирме, такими как кредиты и депозиты. Финансовая фирма выпускает свои собственные обязательства, обычно, в виде разного рода депозитов. Понятие финансовой фирмы включает в себя коммерческие и сберегательные банки, сберегательные и кредитные ассоциации. Также для описания данных фирм используется термин депозитные институты . Реально существующие финансовые организации не являются в чистом виде финансовыми фирмами в соответствии с приведенным определением прежде всего потому, что параллельно с перечисленными выполняют и много других функций оказание трастовых услуг, финансовое консультирование, лизинг оборудования, продажа страховых услуг, продажа пенсионных планов, брокерские услуги, предоставление сейфов для хранения ценностей и др. Однако, использование понятия финансовой компании фирмы целесообразно и поэтому оправдано с методологической точки зрения. Выделение из множества задач, стоящих перед реальным экономическим объектом, тех задач, которые относятся к области деятельности финансовой фирмы, обусловлено логической взаимосвязанностью и целостностью тех методов, которые могут быть применены для их решения. В центре изучения в настоящей работе находятся методы решения задач управления процессами привлечения средств прежде всего, депозитов в финансовой компании.