Учет и анализ операций по ипотеке в коммерческих организациях

• Автор: Ивановская, Анна Валериевна
• Шифр специальности: 08.00.12
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2009
• Место защиты: Казань
• Количество страниц: 231 с.

Содержание
Введение
1. Влияние гражданскоправовых отношений на содержание учетноаналитической информации при совершении ипотечных операций
1.1. Экономическая сущность и функции ипотеки как системы экономических отношений но обеспечению исполнения обязательства залогом недвижимости
1.2. Правовые аспекты ипотечных операций и их влияние на формирование учетноаналитической информации
1.3. Классификация ипотеки и ипотечных кредитов для целей бухгалтерского учета и экономического анализа
2. Исследование современного состояния бухгалтерского учета операций по ипотеке и направления его совершенствования в соответствии с требованиями рыночной экономики

2.1. Формирование учетной информации об обязательствах, обеспеченных ипотекой

2.2. Приоритетные направления совершенствования бухгалтерского учета операций с закладными
2.3. Особенности отражения в учете операций по ипотеке предприятия как имущественного комплекса

3. Аналитические аспекты операций по ипотеке

3.1. Совершенствование финансовых показателей, применяемых в анализе ипотечных операций
3.2. Методика анализа эффективности привлечения ипотечных кредитов
3.3. Оптимизация показателей бухгалтерского баланса с целью повышения кредитоспособности заемщика
Заключение
Список использованных источников


Поэтому банки, использующие данную схему, имеют возможность предоставлять кредиты под проценты ниже рыночного уровня, но при этом проценты по целевым сберегательным вкладам также являются достаточно низкими. Расширенная открытая модель ипотечного кредитования предполагает формирование основного притока кредитных ресурсов в систему ипотечного кредитования со специально организованного для этой цели вторичного рынка ценных бумаг, обеспеченных закладными на недвижимость. Полученные от заемщиков закладные кредитор может оставить в собственном портфеле ценных бумаг либо продать их другим инвесторам, которые создают вторичный рынок закладных. Новые владельцы закладных могут привлекать финансирование за счет выпуска долговых ценных бумаг, обеспеченных залогом закладных. Расширенная открытая модель ипотечного кредитования может быть реализована лишь при условии создания расширенной инфраструктуры ипотечного рынка. Наибольшего масштаба данная модель достигла в США, поэтому ее называют также американской моделью ипотеки. До недавнего времени экономика США считалась достаточно устойчивой. Однако в году разразился мировой экономический кризис, первопричину которого видят в дисбалансе американской экономики. Эксперты называют ряд причин кризиса экономики США, среди которых отмечают и кризис ипотечной системы. В начале XXI века в банковской системе США произошло резкое снижение учетной ставки. В году учетная ставка снизилась до беспрецедентно низкого уровня 1, но уже в году составила 6, , с. В условиях низкой стоимости привлечения финансовых ресурсов банки начали кредитную экспансию. Ипотечные банки США в борьбе за клиентов снижали уровень требований к потенциальным заемщикам, порой не требовали первоначального взноса, выдавали кредиты не вполне благонадежным заемщикам, предоставляли льготный период по платежам но ипотечным кредитам, полагая, что даже в случае неплатежеспособности заемщиков смогут обеспечить возврат кредитных средс тв за счет все растущей в цене недвижимости. Порой выдавались кредиты, превышающие по сумме рыночную стоимость недвижимости, которую предполагал купить заемщик. Считалось, что оставшиеся деньги пойдут на благоустройство нового жилья. Такая доступность ипотечного кредитования для населения послужила причиной резкого увеличения спроса на недвижимость, вследствие чего происходил значительный рост цен па объекты недвижимого имущества. Многие американские заемщики использовали ипотечное кредитование как способ вложения средств в недвижимость с целью дальнейшей продажи объекта и получения прибыли вследствие роста цен па недвижимое имущество, покрывающего уровень процентов по кредиту. Активная выдача ипотечных кредитов, в свою очередь, способствовала стремительному развитию вторичного рынка ипотечных ценных бумаг. Наступил момент, когда неблагонадежные заемщики не смогли исполнять свои ипотечные обязательства. Произошел массовый кризис неплатежей. Резкое увеличение учетной ставки в году еще больше усугубило ситуацию на рынке ипотечного кредитования. Банки прекратили политику масштабного ипотечного кредитования, вследствие чего снизился спрос на недвижимость, и цепы стали падать. Ипотечные банки и финансовые компании, выкупившие закладные, не смогли покрыть свои требования даже за счет продажи объектов залога. Это послужило причиной ипотечного кризиса США , с. Мировой кризис оказал влияние и на ипотечный рынок России. В последние годы ипотечное кредитование в России развивалось очень быстрыми темпами, но все же доля ипотечных кредитов в активах банков оставалась невысокой. Если в США уровень ипотечного кредитования составлял ,5 ВВП, то в России всего 1 . Российские банки в ответ на кризисные явления повысили процентные ставки, ужесточили требования к потенциальным заемщикам, стали ограничивать выдачу кредитов. Кризис ипотечной системы США ни в коей мере не снижает значение ипотеки как способа обеспечения исполнения различного рода обязательств. Проблема США служит практическим подтверждением необходимости самого серьезного подхода кредитора к оценке платежеспособности заемщика и определению не только реальной стоимости предмета ипотеки, но и перспектив ее изменения.