Сбережения населения как инвестиционный ресурс предпринимательской деятельности

• Автор: Бессмертная, Виктория Федоровна
• Шифр специальности: 08.00.10
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2005
• Место защиты: Ставрополь
• Количество страниц: 169 с. : ил.

1. Теоретико-методологические основы исследования проблем использования сбережений населения как инвестиционного ресурса предпринимательства
1.1. Динамика сбережений населения региона в условиях стабилизации экономики
1.2. Движение денежных сбережений населения и его место в финансовом оздоровлении экономики региона
1.3. Радикальное изменение роли Сберегательного банка РФ в обеспечении эффективного функционирования предпринимательских структур
2. Региональный народно-хозяйственный комплекс как объект инвестиционного процесса
2.1. Производственный потенциал региона и инвестиционный ресурс его развития
2.2. Приоритеты инвестиционной стратегии в стабилизационной политике экономического развития региона
3. Механизм использования денежных средств населения в качестве инвестиционного источника предпринимательской деятельности
3.1. Динамика инвестиционного спроса на региональном финансовом рынке
3.2. Механизм формирования и использования инвестиционного портфеля Северо-Кавказского банка Сбербанка России
3.3. Региональный Сбербанк и обеспечение экономического роста региона
Заключение
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

Актуальность темы исследования. На рубеже двух веков в социально-экономической жизни России произошли рациональные изменения. Экономика страны постепенно переходит на цивилизованные рыночные отношения. В то же время трансформационные процессы сопровождались рядом негативных последствий: резко снизились объемы промышленного и сельскохозяйственного производства, сократились масштабы капитального строительства, ухудшилось материальное благосостояние людей. Общество столкнулось с острой нехваткой инвестиционных ресурсов. Все это свидетельство того, что использованный организационно-экономический механизм рыночных преобразований имел средние дефициты. Поэтому он требует более глубокой разработки для нахождения правильных решений по регулированию экономики в интересах обеспечения безопасности России, повышения благосостояния народа, сбалансированного подъема производственнохозяйственных звеньев всех уровней, в том числе домохозяйств, отдельных граждан - непосредственных участников инновационного и инвестиционного процессов.
Одной из самых трудных проблем современной российской экономики является мобилизация инвестиционных ресурсов, без которых невозможно обеспечить поставленную задачу по удвоению валового внутреннего продукта. В то время, когда государство ведет поиск источников финансирования для покрытия инвестиционных потребностей, пытается привлечь иностранный капитал, остается невостребованным имеющийся мощный и реальный финансовый потенциал, сосредоточенный у населения, а это оценивается примерно в 200 млрд долл. США. Состояние теоретической, организационно-методической и институциональной базы, определяющей рациональное использование имеющегося финансового потенциала населения, является одним из наиболее слабых мест функционирования новой финансовой и банковской систем. На это негативно повлияли условия формирования финансового потенциала населения (инфляция, снижение общего жизненного уровня

при одновременно глубокой социальной дифференциации различных групп общества) и недостаточная степень развития принципиально новых для страны финансовых институтов (лизинг, ипотека, венчурные механизмы и т.п.). Отрицательно сказалась слабая техническая оснащенность инфраструктуры рынка, ошибочное стремление коммерческих банков и других финансовых организаций работать преимущественно с крупными вкладчиками и финансовыми партнерами.
Объективная потребность увеличения инвестиционных ресурсов, ослабления инфляционных процессов, пополнения банковского капитала, обеспечения социальной и экономической защищенности граждан вызывает повышенный интерес к финансовым средствам населения со стороны ученых и практиков, государственных структур, коммерческих банков, страховых компаний, пенсионных фондов, инвестиционных учреждений и других организаций. Приоритетным становится поиск и научное обоснование эффективных способов и инструментов, гибких форм и перспективных направлений привлечения государственными и коммерческими организациями финансовых средств населения для использования в инвестиционных целях и решения задач подъема экономики на долгосрочную перспективу.
Для привлечения и наиболее полного использования сбережений населения в качестве инвестиционного ресурса первостепенное значение приобретает комплексное изучение состава потенциальных инвесторов, емкости рынка сберегательных ресурсов, достоверная оценка реальных возможностей их мобилизации и выработка долгосрочной стратегии обеспечения высокой отдачи вовлекаемых в оборот средств населения. В связи с этим назрела необходимость в глубокой научной разработке блока проблем, накопившихся в сфере инвестиционного стратегического применения ресурсов сбережений населения, что предопределяет научную и практическую актуальность данной работы.
Степень разработанности проблемы. Методологические подходы и сходные теоретические положения диссертации основаны на исследованиях
и многочисленными коммерческими банками. Последующие рыночные преобразования привели к тому, что часть российских коммерческих банков, не выдержав конкуренции, разорилась. Особенно характерен этот процесс был для периода после августовского кризиса 1998 г. В IV квартале 1998 г. число банков сократилось до 1476, в то время как в начале 1998 г. их было 1616.' В III квартале 1999 г. количество банков еще более сократилось, их стало менее 1400 2. При этом большая часть таких банков не смогла не только выплатить обещанные высокие проценты, но и возвратить депозиты. В сложившейся ситуации юридические и физические лица стали переводить свои счета в государственные или иностранные банки. Начали создаваться новые структуры, входящие в финансово-промышленные группы. Промышленным компаниям, входящим в ФПГ, пришлось открыть счета во вновь созданных промежуточных банках, куда после кризиса были переведены активы «лопнувших» банков.
Продолжалось снижение уровня реальных доходов населения особенно в 1998-1999 гг. (почти на 30%). Разочарование населения в коммерческих банках резко сузило возможности увеличения банковских пассивов путем привлечения средств населения. В этих условиях, даже повысив ставку (ц), Сбербанк не был в состоянии иметь такое же число клиентов, каким оно было в свое время, имея в виду еще, что какая-то часть населения по-прежнему сохраняет свои вклады в коммерческих банках, хотя за 1999 г. сумма частных рублевых депозитов возросла на 10% исключительно за счет вкладов в Сбербанк.
Валютные же вклады населения не превышают 50% докризисного уровня3. Процесс возрождения доверия населения к банковской системе и восстановления организованных сбережений до докризисного уровня потребует определенного времени. Сложилась новая ситуация, когда коммерческий
1 Обзор экономики России. Основные тенденции развития. Ч. III, /Пер. с англ. М., 1999. С.197.
2 Там же.
3 Алексашенко А., Астапович А., Клепач А., Лепетиков Д. Российские банки после кризиса // Вопросы эко-