Уголовная ответственность за преступления, совершаемые при размещении ценных бумаг

• Автор: Русеева, Светлана Валерьевна
• Шифр специальности: 12.00.08
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2001
• Место защиты: Нижний Новгород
• Количество страниц: 309 с.

ВВЕДЕНИЕ
СОДЕРЖАНИЕ

Глава 1. ФОНДОВЫЙ РЫНОК И ЦЕННЫЕ БУМАГИ В СИСТЕМЕ ЭКОНОМИЧЕСКИХ ОТНОШЕНИЙ, ОХРАНЯЕМЫХ УГОЛОВНЫМ ЗАКОНОМ
1.1. Фондовый рынок: понятие и структура, правовое регулирование. Место фондового рынка в современной экономике.
1.2. Ценные бумаги в системе экономических отношений, охраняемых уголовным законом
1.3. Участники рынка ценных бумаг и их значение в формировании и развитии фондового рынка
1.4. Понятие и классификация преступлений, нарушающих порядок обращения ценных бумаг на фондовом рынке
Глава 2. РАЗВИТИЕ ИНСТИТУТА РЕГУЛИРОВАНИЯ И ОХРАНЫ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ В РОССИЙСКОМ И ЗАРУБЕЖНОМ ЗАКОНОДАТЕЛЬСТВЕ
2.1. Исторический аспект становления и развития института охраны фондового рынка в российском и советском законодательстве
2.2. Вопросы правового регулирования выпуска и обращения ценных бумаг в законодательстве зарубежных стран
Глава 3. ЮРИДИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ И ПРОБЛЕМЫ КВАЛИФИКАЦИИ ПРЕСТУПЛЕНИЙ, ПОСЯГАЮЩИХ НА УСТАНОВЛЕННЫЙ В ЗАКОНЕ ПОРЯДОК ЭМИССИИ ЦЕННЫХ БУМАГ
3.1. Юридический анализ составов преступлений, предусматривающих ответственность за злоупотребления при выпуске ценных бумаг
3.2. Вопросы применения законодательства об ответственности за нарушения урегулированного законом порядка эмиссии фондовых инструментов
ЗАКЛЮЧЕНИЕ

БИБЛИОГРАФИЯ

ВВЕДЕНИЕ
Актуальность диссертационного исследования.
Изменения социально-экономических отношений в России обусловили структурные преобразования во всех сферах жизнедеятельности общества и государства, повлекли кардинальную трансформацию как юридической формы, так и реального содержания экономических отношений. Переход годами отлаженной экономической системы в новую форму объективно влечет за собой появление ранее не известных нашему обществу экономических явлений и институтов, что служит причиной зарождения новых видов отношений. Вместе с тем, процесс реформирования экономики в силу объективных и субъективных факторов осуществляется с большими трудностями.
В последние годы все чаще обнаруживается отсутствие нормативной базы, необходимой для урегулирования новых экономических отношений и осуществления государственного контроля в данной области, что заметно осложняет борьбу с преступностью в сфере экономики в условиях свободного рынка.
Любой правовой пробел в сфере экономических процессов влечет различного рода неблагоприятные последствия, нарушающие интересы государства, предпринимателей, граждан, сбои в нормальной деятельности отдельных сфер экономики; а, зачастую, и усиление социальной напряженности в обществе. По этой причине срочного усовершенствования требуют нормы основных отраслей российского права, а приоритетной задачей, как правотворческой, так и правоприменительной в условиях происходящих реформ становится обеспечение экономической безопасности государства, а также защита базовых основ свободного рынка.
Понадобился ряд горьких уроков, тяжелых провалов, имевших место при разрешении экономических противоречий неправовыми методами, что осознать: принцип максимального невмешательства государства в экономику

дорого обходится экономической системе общества, приводит к все новым ошибкам.
В складывающихся условиях особую актуальность приобретает изучение проблемы формирования, законодательной регламентации и практического осуществления государственной политики противодействия преступлениям, совершаемым на фондовом рынке. Приходится с сожалением констатировать, что официальное отношение государства к правонарушениям на рынке ценных бумаг долгое время оставалось нейтральным. Несмотря не целую систему “пирамид”, поразившую российское общество в 90-х годах прошлого века, принятое законодательство о рынке ценных бумаг до сих пор содержит пробелы и противоречия с другими законодательными актами, а в Уголовном кодексе отсутствует системность подхода к охране фондового рынка, являющегося, по существу, финансовой основой проведения и развития современных структурных преобразований в экономике. Недооценка уголовно-правовых средств решения экономических проблем способствует усилению негативных тенденций в экономике, росту экономических преступлений, созданию новых направлений и расширению традиционных сфер теневой экономики. И лишь в последнее время эмиссия и обращение ценных бумаг начали обретать свои права в действующем законодательстве и научной литературе, приковывая к себе пристальное внимание ученых теоретиков и практиков в силу неурегулированности и неоднозначности толкования многих вопросов, а равно отсутствия какого-либо опыта эффективной борьбы с противоправными посягательствами на установленный порядок эмиссии ценных бумаг у оперативных подразделений, органов предварительного расследования и суда.
До вступления в действие уголовного закона злоупотребления при эмиссии в сферу действия уголовного закона не входили, ограничивались, в основном, гражданско-правовыми правоотношениями. И в настоящее время многие правонарушения на фондовом рынке, влекущие причинение существенного ущерба участникам рынка ценных бумаг, рассматриваются как граж-

базы с целью обеспечения защиты прав инвесторов - пользователей сети Интернет.
К сожалению, в России мало используются преимущества Интернет как механизма совершения сделок с ценными бумагами. Отсутствуют и правила, регулирующие сделки подобного вида.
Хотя, по мнению экономистов, перемещение фондового рынка в виртуальное пространство, способствует достижению наиболее высокой степени эффективности рынка1, поскольку обеспечивается мгновенный и практически бесплатный доступ к информации и представляется возможность ее незамедлительного анализа и отбора.
Федеральная комиссия в настоящее время предпринимает усилия для предупреждения и пресечения манипуляций на российском фондовом рынке. С этой целью она установила у себя терминалы, на которые в режиме реального времени поступает информация о торгах с трех крупнейших фондовых бирж страны, в ближайшее время будет налажена аналогичная связь с другими более или менее крупными торговыми площадками. Полномочия ФКЦБ, как основного регулятора рынка ценных бумаг, позволяют не просто следить за сделками, что доступно любому брокеру, но и видеть при этом, кто стоит за той или иной сделкой. До недавнего времени подобной информацией обладали только сами биржи, но сейчас ситуацию пытаются взять под контроль. Однако, при этом выявляется одна проблема - у Федеральной комиссии нет доступа к конфиденциальной информации. Для ее получения необходимо заключить договоры с биржами.
Таким образом полномочий, предоставленных ФКЦБ РФ, явно недостаточно не только для предупреждения злоупотреблений, но и для пресечения правонарушений на фондовом рынке. Для придания обращению ценных бумаг в России цивилизованного характера, необходимо предоставить возможность Федеральной комиссии проводить собственные расследования
1 Haw to Be Perfect / Economist. 2000, February Xs 12, p.86.