Рыночные риски коммерческого банка: методы оценки и управления

• Автор: Кондратюк, Елена Александровна
• Шифр специальности: 08.00.10
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2005
• Место защиты: Москва
• Количество страниц: 220 с. : ил.

СОДЕРЖАНИЕ
Введение
Глава 1. Содержание и классификация рыночных рисков в деятельности коммерческого банка.

1. Специфика рыночного риска и подхода к его исследованию.

2. Классификация рыночных рисков и их виды.

3. Факторы, влияющие на уровень рыночного риска в современных российских банках.

Глава 2. Оценка допустимого уровня рыночного риска в деятельности коммерческого банка.

1. Объективный и субъективный подходы к оценке допустимого уровня риска.

2. Общие методы оценки рыночных рисков.

3. Специфические методы оценки рыночных рисков.

Глава 3. Управление рыночными рисками.

1. Организационная структура системы управления рыночными рисками и ее информационное обеспечение в российских коммерческих банках.
2. Внутренние источники регулировании рыночных рисков.
3. Внешние источники регулирования рыночных рисков в современной банковской практике.
Заключение
Литература


Однако в этом определении становится очевидной одна из специфических черт рыночных рисков его источником является в первую очередь рыночная конъюнктура. Волков С. Н. в статье Современный рискменеджмент с использованием методологии Vi поясняет сущность рыночного риска через источник его возникновения Одной из основных задач финансовых институтов является оценка рыночных рисков, которые возникают вследствие флуктуации цен акций, сырьевых товаров, обменных курсов, процентных ставок и т. Данное пояснение не является определением, а лишь указывает некоторые источники возникновения и величину, с которой должна сравниваться рискованность портфеля. В статье Васютовича Л. Сотииковой Ю. Рыночный риск измерение и управление рыночный риск определен как риск изменения значений параметров рынка, таких как процентные ставки, курсы валют, цены акций или товаров, корреляция между различными параметрами рынка и изменчивость волатильность этих параметров. Данное определение также указывает на источник возникновения риска, но не поясняет, в чем именно заключается риск для банка. В данном определении проявляется специфика рыночного риска, заключающаяся в его неоднородности и взаимозависимости его составляющих. Неоднородность означает одновременную зависимость от нескольких групп факторов. Вопервых, как было отмечено выше, от текущего состояния рынка, состояния спроса и предложения на конкретные инструменты, несущие в себе элемент рыночного риска то есть собственно ценовой составляющей. Например, если на рынке начинаются активные операции по перераспределению собственности путем куплипродажи акций, они автоматически влекут за собой изменение котировок, что одновременно нс означает какихлибо качественных изменений в финансовом состоянии эмитента. Вовторых, от факторов фундаментального финансового состояния эмитента, или долгосрочных ожиданий. Эта составляющая несет в себе элемент кредитного риска. Одновременно рыночный риск состоит из нескольких групп рисков, которые являются взаимозависимыми, а именно рост рыночной доходности облигаций влечет за собой падение котировок акций. Щукин Д. Ф. Банковский портфель оценка риска, управление с помощью опционов. Рыночный риск связан с возможными потерями изза неблагоприятных для инвестора изменений цен, а точнее, с неопределенностью будущей динамики цен на рынках не указан источник возникновения риска, не указывается, в чем заключается риск для банка. Он также может выражаться в недополучении дохода. По мнению М. Рогова, рыночный рискэто возможность несоответствия характеристик экономического состояния объекта значениям, ожидаемым лицами, принимающими решения под действием рыночных факторов . Такое определение подходит для риска в целом, а не только рыночного риска, а также не указывает, какие рыночные факторы являются определяющими. Щукин Д. Риски при финансовых инвестициях. Романов . . Классификация рисков принципы и критерии, . М.Л. Рогов. Рискменеджмент, М. Финансы и статистика, , стр. Смещение акцентов в банковской деятельности посредством включения торговых сделок в банковские операции вызвало необходимость расширения сферы определения и управления банковскими рисками. В некоторых источниках рыночный риск является общим термином для обозначения ценового риска и риска ликвидности банка. В данном контексте ценовой риск это потенциальная подверженность доходов обесценению, возникающая при изменении рыночных ставок, котировок, курсов, то есть цен финансовых инструментов. И таким образом понятия рыночный риск и ценовой риск являются синонимами. В более узком контексте под ценовыми рисками понимают возможные потери в связи с изменением индексов цен на товары, ценные бумаги. Таким образом, он включает в себя валютный, процентный, риск изменения котировок ценных бумаг, колебания их доходности и т. Риск ликвидности состоит в том, что банк будет не в состоянии исполнить свои финансовые обязательства при наступлении даты валютирования сделки. Кононова Т. Кузнецов В.