Методические аспекты диверсификации деятельности промышленной компании

• Автор: Иванов, Александр Борисович
• Шифр специальности: 08.00.05
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2008
• Место защиты: Москва
• Количество страниц: 155 с. : ил.

Содержание диссертационной работы

Введение

Глава 1 Теоретические и методические аспекты диверсификации деятельности компании.

1.1 Диверсификация в системе управления рисками экономическая суть и содержание ,

1.2 Методы и модели обоснования необходимости диверсификации деятельности промышленной компании

1.3 Инструменты стратегического позиционирования промышленной компании на рынке

Глава 2 Анализ риска и обоснование диверсификации деятельности промышленной компании на материалах ОАО Завод радиоап паратуры.
2.1 Анализ текущего и прогнозного состояния при сохранении традиционной деятельности ОАО Завод радиоаппаратуры.
2.2 8ОТанализ и анализ рисков в деятельности ОАО Завод радиоаппаратуры по состоянию на конец года.
2.3 Оценка и анализ стратегического положения ОАО Завод радиоаппаратуры на основе матричных методик.
Глава 3 Методические рекомендации обоснования выбора приоритетной стратегии управления рисками, формирования концепции и разработки программы диверсификации деятельности компании и результаты их практического применения на примере ОАО Завод радиоаппаратуры.
3.1 Методика обоснования выбора и последовательности реализации стратегий управления рисками компании
3.2 Методика формирования концепции и разработки программы диверсификации деятельности промышленной компании
3.3 Программа диверсификации деятельности ОАО Завод радиоаппаратуры и оценка эффективности ее реализации.
Заключение
Список используемой литературы


Среди основных стандартизированных требований и рекомендаций по управлению рисками можно выделить 2 ЕС 1, 8, I 7, стандарт ЦБ РФ СТО БР ИББС 1. ФСФР гг. В истории развития рискменеджмента 9, , , , , 7, 4, 4, 7 и др. Традиционный подход, имевший вектор направления снизу вверх, охватывает период с х до середины х годов XX в. XXI века. В соответствии с современной парадигмой , 5 и др. Это связано с тем, что акценты сместились, с, так называемого, реактивного рискменеджмента iv i в сторону превентивного, профилактического, упреждающего рискменеджмента iv i 9. Системный и комплексный подход в управлении рисками в производственной компании означает учет всех аспектов с одной стороны, времени, стратегии и объекта воздействия, а с другой контроля, информации и субъекта воздействия. Перспективный рискменеджмент детализируется и обеспечивается текущим рискменеджментом, а текущий оперативным рискменеджментом. Рис. Каждая стратегия рискменеджмента целевым образом обеспечивает манипуляцию определенными видами нейтивных иили интегральных рисков. Рискменеджмент для полноты восприятия с позиции этих трех аспектов можно представить в грехмерном формате рис. Концепция корпоративного рискменеджмента означает наряду с непрерывностью процесса еще и комплексность подхода, предполагающую участие всех субъектов управления рисками совета директоров, правления, линейных и функциональных менеджеров, а также сотрудников компании на своих рабочих местах. При этом их действия должны находиться в формате конкретного режима функционирования системы рискменеджмента обычного режима, режима контроля, чрезвычайного режима или режима отладки. Выбор того или иного режима функционирования системы риск менеджмента требует отладки потока определенной информации в системе рискменеджмента рис. Рис. Главным эффектом успешного рискменеджмента становится способность контролировать масштаб, изменчивость и силу разрушительного воздействия рисков, с которыми сталкивается компания, и соответствующим образом подбирать стратегии воздействия на риск. Поэтому очень важна реальная оценка применения как каждой стратегии в отдельности, так и в комбинации с. Корпоративная система управления рисками КСУР должна не только своевременно сигнализировать о событиях,, способных помешать реализации, долгосрочной стратегии развития компании или выполнению оперативных задач, но и обеспечивать инструментами, позволяющими в максимально короткие сроки минимизировать или локализовать риски. Показателем успешности КСУР являетсявозникновение самодостаточной нестабильно функционирующей системы, работающей на собственном потенциале компании и внутренних возможностях, без постоянного использования аудиторских и консалтинговых услуг. Систему риск менеджмента рис. V . В рамках стратегического аспекта рискменеджмента особое место занимает диверсификация. Термин диверсификация произошел от латинских слов сИуегБиз разный и Гасеге делать. Современная портфельная теория основана на знаменитой статье Гарри Марковица 0. Им доказано, что для составления портфеля инвестору достаточно руководствоваться двумя критериями риском и доходностью актива. В этом контексте рынок по Марковицу представляется в виде параметрической модели. Инвестор выбирает свой оптимальный портфель из множества портфелей, каждый из которых обеспечивает максимальную ожидаемую доходность для некоторого уровня риска и минимальный риск для некоторого значения ожидаемой доходности. Набор портфелей удовлетворяющих этим двум условиям, называется эффективным множеством ii или эффективной границей. Согласно теории Марковица , 0 для принятия решения о вложении средств инвесторуне нужно проводить оценку всех портфелей достижимого множества портфелей или i ценных бумаг, а достаточно рассмотреть лишь так называемое эффективное множество портфелей. Индивидуальный риск портфеля может быть значительно снижен диверсификацией портфеля, т. Считается достаточным количество близкое к .