Процессы трансплантации ипотечных институтов : роль строительно-сберегательных касс

• Автор: Старков, Олег Юрьевич
• Шифр специальности: 08.00.05
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2007
• Место защиты: Москва
• Количество страниц: 169 с.

ГЛАВА 1. ПРОБЛЕМА ТРАНСПЛАНТАЦИИ ИНСТИТУТОВ И

СОЗДАНИЕ РЫНКА ИПОТЕКИ

1.1. Роль трансплантации в процессах эволюции институтов

1.2. Массовые институты ипотечного кредита

1.3. Практика формирования рынка ипотечного кредита

в переходной экономике

1.4. Аналитические методы решения задачи трансплантации институтов

ГЛАВА 2. ЗАКОНОМЕРНОСТИ ПРОЦЕССОВ ЭВОЛЮЦИИ И ТРАНСПЛАНТАЦИИ ИПОТЕЧНЫХ ИНСТИТУТОВ

2.1. Схема эволюции ипотечных институтов

2.2. Опыт становления ипотеки в развитых странах

2.3. Роль трансплантации в распространении ипотечных институтов:

2.3.1. Сравнение начальных условий возникновения института в среде донора
и условий среды реципиента при трансплантации
2.3.2. Идентичность трансплантированных институтов.
Критерий и стадии развитости институтов
2.4. Анализ ускорения институционального развития путем трансплантации
2.5. Выводы по главе
ГЛАВА 3. АНАЛИЗ СТРАТЕГИЙ ТРАНСПЛАНТАЦИИ
3.1. Шоковая терапия и стратегия промежуточных институтов:
анализ за 200 лет:
3.1.1. Успешная адаптация институтов
3.1.2. Достижение массовости ипотечных институтов
3.1.3. Дисфункции рынка ипотечных ценных бумаг в развивающихся странах
3.2. Анализ стратегий трансплантации в переходных экономиках Восточной Европы
3.2.1. Стратегия создания современного рынка ипотеки и опыт Польши
3.2.2. Промежуточная стратегия в Чехии и Словакии
3.3. Анализ проектов построения ипотеки в России и причины неудач
3.3.1. Международные проекты реформирования жилищного сектора
в России в 1992-2003 гг
3.3.2. Оценка издержек организации шоковой трансплантации
жилищных институтов
3.3.3. Результаты инвестиций в ипотечные институты в 1991-2003 гг. и последствия жилищного пакета законов 2004 г
3.4. Преимущества стройсберкасс при становлении ипотеки
3.4.1. Препятствия перед развитыми формами ипотеки и
аргументы в пользу стройберкасс
3.4.2. Успешная стратегия трансплантации ипотеки
3.5. Выводы по главе
ГЛАВА 4. РАЦИОНАЛЬНАЯ СТРАТЕГИЯ ПОСТРОЕНИЯ ИПОТЕКИ В РОССИИ
4.1. Сравнение эффективности банковской ипотеки и
стройсберкасс: описание модели поведения потребителя
4.1.1. Модель финансирования в стройсберкассе
4.1.2. Модель банковской ипотеки
4.1.3. Показатель относительной эффективности стройсберкасс и
банковской ипотеки
4.2. Анализ начальных экономических условий в России
4.2.1. Доходы, сбережения и цены на жилье
4.2.2. Параметры накопления, кредитования и субсидирования
4.3. Результаты расчетов
4.4. Ответы на возражения против стройсберкасс
4.5. Перспективы внедрения стройсберкасс в России
4.6. Выводы по главе
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
ЛИТЕРАТУРА
ПРИЛОЖЕНИЯ

Актуальность исследования.
Становление современного рынка жилья - одна из насущных задач российских реформ, без решения которой невозможно ни подлинное повышение уровня благосостояния населения, ни эффективное развитие экономики. За последние четырнадцать лет были предприняты многочисленные попытки создать институты жилищного кредитования в России, однако результаты нельзя считать удовлетворительными. После 12 лет реформ в 2002 г. Чехии объем действующих жилищных кредитов в ВВП достиг 20%, в Словакии - 12,7%, тогда как в Польше он составил менее 3%, а в России в 2004 г.- менее 0,2%. Главная причина такого положения - отсутствие продуманной стратегии заимствования институтов.
Проблема выбора стратегии заимствования экономических институтов, их трансплантации, или импорта изучается в рамках соответствующего раздела институциональной экономики. В ряде работ утверждается, что большинство институтов во всех государствах мира возникли преимущественно путем трансплантации. Будучи "изобретены" в той или иной стране, они заимствовались другими и распространялись по всему земному шару. В практике реформ типичны попытки внедрить в отсталую институциональную среду самые эффективные институты из современных экономических систем. Однако, как правило, такие попытки терпят неудачу.
Исследователи связывают причины провалов передовых институтов с а) существенными различиями в уровне транзакционных издержек функционирования тех или иных трансплантатов, порождаемых уникальностью предшествующего развития стран (Норт (1997, гл. 11); б) со степенью конгруэнтности неформальных норм, господствующих в стране-реципиенте, и формальных норм, на основе которых функционирует трансплантируемый институт (Норт (1997, гл.11), Олейник (2000)), в) с необходимостью адаптации трансплантируемых законов к специфическим условиям страны-реципиента (Berkowitz et al (2003)), г) с зависимостью процессов поиска и обучения «прогрессивным» нормам от сложившихся в обществе стереотипов извлечения доходов (North (2004)), и, наконец, д) со слабой политической конкуренцией между государствами или элитами внутри страны, позволяющей правящим кругам создавать из новых институтов источники для личного обогащения в ущерб общественной выгоде (см. Shirley (2005, с. 617-623)).

Таблица 6.
Структура стартовых институциональных стадий в реципиентах
(числа в скобках означают пункты из Приложения 3, где приведены точные ссылки на эпизоды трансплантации).
Старт с первой стадии Старт со второй стадии Старт с третьей стадии
Пункт 1. Структура стартовых этапов в зависимости от века
19 век 19 (1,2А,5,6) 10 (7А, 7Б, 8А) 0
20 век 1 (2Б) 14 (7В, 3, 8Б) 20 (4,9)
Пункт 2. Структура стартовых этапов реципиентов, знавших все формы института
19 век 7 (2А, 6) 10 (7А,7Б,8А) 0
20 век 1 (2А) 14 (7В, 3, 8Б) 20 (4,9)
Пункт 3. Структура стартовых этапов с позитивным исходом
19 век 19 (1,2А,5,6) 7 (7А, 7Б) 0
20 век 1 (2Б) 9 (7В, 3) 15 (4)
Пункт 4. Структура стартовых этапов с позитивным исходом института в зависимости от типа
сси 8 (1,2) 8 (3) 15 (4)
Институты ценных бумаг 12 (5,6) 8 (7) 0
Пункт 5. Структура стартовых этапов с дисфункцией в зависимости от типа института
ССИ 0 0 0
Институты ценных бумаг 0 8 (8) 6 (9)
Однако, стратегия максимально быстрого продвижения в своем институциональном развитии путем пропуска стадий не является доминирующей среди успешных эпизодов. Как видно из таблицы 6 (пункт 3), среди успешных случаев в развивающихся странах в качестве стартовых трансплантатов преобладают промежуточные институциональные стадии. Среди 65 стартовых эпизодов 51 достиг позитивной адаптации. Из них 36 стран начали развитие с той или иной промежуточной стадии (первая или вторая стадия развитости института), что составляет 70 % всех удачных эпизодов. Причем, в 28 странах развитие ипотечных институтов началось с создания самых простых кооперативных форм, что составляет 55% всех успешных эпизодов. Со стадии ликвидируемого и серийного ссудно-сберегательного института начали 16 стран, а со стадии немецкого Ландшафта - 12 стран. Необходимо отметить, что набор норм