Региональные факторы и особенности использования ипотечного кредита

• Автор: Зангиева, Зарина Георгиевна
• Шифр специальности: 08.00.05
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2009
• Место защиты: Владикавказ
• Количество страниц: 182 с. : ил.

Содержание
Введение
Глава 1. Теоретико-методические основы исследования региональных ипотечных систем: формы и вариантные возможности развития
1.1. Сущностные характеристики развития рынка ипотечного кредитования
1.2. Эволюция формы, методов и моделей развития ипотечного кредитования
1.3. Формирование особенностей механизма ипотечного кредитования в регионе
Глава 2. Институциональный анализ механизмов действия и реализации ипотечного кредитования в регионах
2.1. Исследование региональных факторов ресурсной базы и институтов обеспечения ипотечного кредитования
2.2. Механизмы действия регионального рынка ипотечного кредитования
2.3. Механизмы реализации региональной системы ипотечного кредитования
Глава 3. Направления и пути совершенствования механизмов регионального рынка ипотечного кредитования
3.1. Адаптированность механизмов действия регионального
рынка ипотечного кредитования в РСО-Алания
3.2. Вариантные возможности совершенствования законодательной основы и механизма реализации в сфере регионального ипотечного кредитования
Заключение
Список использованной литерату ры
Введение
Актуальность темы исследования. Региональный рынок ипотечного кредитования является необходимым элементом устойчивого и конкурентного развития мезоэкономических подсистем. Институциональное формирование региональных Агентств ипотечного жилищного кредитования (АИЖК), развитие рынка ипотечных ценных бумаг, введение института ипотечных агентов знаменует новый этап развития региональных рынков ипотечного кредитования.
Стабильность функционирования рынка ипотечного кредитования определяется взаимодействием макроэкономических институтов развития и соответствующих мезоэкономических институциональных форм, что изменяет субъектный состав участников рынка ипотечного кредитования, механизмы и инструменты взаимодействия между ними.
В то же время следует отметить, что региональные факторы и институциональные особенности необходимых условий развития рынка ипотечного кредитования детерминируют неравномерность его функционирования в пространственно-территориальном разрезе, влияют на уровень разбалансированности между спросом и предложением данного рынка, а так же определяют различный трансформационный потенциал его воздействия на региональную социально-экономическую систему.
В этой связи возникает потребность исследования различных форм, адаптивных моделей, механизмов и инструментов функционирования рынка ипотечного кредитования как фактора устойчивого развития экономики региона.
Степень разработанности проблемы. Исследованию сущности товарно-денежных отношений и кредитных форм их проявления, посвящено множество работ зарубежных и отечественных экономистов. Среди имеющейся обширной литературы, следует выделить работы зарубежных экономистов, К.Маркса Дж.Кейнса, А.Маршала, Р.Смитта Г.Армстронга, Р.Джозмена, В.Лютера, М.Фридмена, Дж.Эванса и отечественных:

Г.Абрамишвили, Г’.Белоглазовой, В.Колесникова, О.Лаврушина, Е.Лебедева, А.Тавасиева, В.Усоскина, Э.Уткина.
Среди отечественных экономистов проблемы ипотечного кредита, в том числе в региональном аспекте, исследованы в работах Т. Акуловой, А. Антонова, О. Белокрыловой, Н. Волочкова, А. Грязновой, П. Грабового, Л. Дробозиной, В. Иванова, В. Колесникова, Ю. Крупнова, В. Кудрявцева, М. Логинова, Л. Лазаровой, А. Сучкова, В. Яхимовича и др. В работах В. Полтеровича, О. Старкова и Е. Черных исследованы проблемы трансплантации институциональных механизмов ипотечного кредитования.
Отдельные вопросы существования ипотечных ценных бумаг освещены в трудах Н. Александровой, П. Василенко, И. Дубовик, К. Калинкиной, В. Минца, Н. Пастуховой, Т. Санниковой, Г. Суворова и др.
В условиях высокой степени дифференциации развития российских регионов особенно актуальными остаются проблемы эффективности реализации механизмов ипотечного кредитования, необходимости адаптации различных моделей рынка ипотечного жилищного кредитования на региональном уровне, что требует рассмотрения согласованного взаимодействия макро- и мезоэкономических инструментов, проведения факторного анализа его влияния на региональные социально-экономические подсистемы.
Цель и задачи исследования. Цель исследования - разработка научно обоснованных подходов к созданию эффективных механизмов использования рынка ипотечного кредитования как фактора устойчивого развития экономики региона.
Исходя из цели диссертационного исследования в работе сформированы следующие задачи:
- исследовать сущностные характеристики регионального рынка ипотечного кредитования, его системной организации, ресурсной определенности и функциональных возможностей;

организации жилищного кредитования пайщиков, покупающих жилье в новостройках. Однако фактически созданные ими кассы выполняли лишь функции застройщиков, предоставляя своим членам рассрочку при покупке жилья. Наконец, в 2001 г. московский ЖСК «Строим вместе» объединил опыт немецких ССК образца 1972 г. с опытом советских ЖСК и касс взаимопомощи. За короткое время примеру лидеров последовшш 66 кооперативов в 45 городах России.
Востребованность кооперативов была высока благодаря возможности их создания на основе уже действующего законодательства и низкой налоговой нагрузке. Кооперативы не приносят прибыли, но строительные, риэлтерские, страховые компании или банки пробуют организовать их в обмен на формальные или неформальные обязательства членов кооператива воспользоваться их услугами. Связка кооперативов с коммерческими организациями таит в себе опасность конфликта интересов. Менеджеры последних стремятся максимизировать прибыль от услуг, оказываемых членам поддерживаемых ими кооперативов. Цель же кооператива заключается в максимизации среднего выигрыша каждого участника. Как следствие средний выигрыш клиентов «коммерческих» кооперативов уменьшается по сравнению с оптимальным уровнем, численность участников, наоборот, превышает оптимальную, а их предпочтения учитываются менее гибко. Противоречия между интересами пайщиков и организаторов кооперативов препятствуют массовому привлечению сбережений участников, несмотря на низкую стоимость кооперативных займов.
Фактически многие российские ЖСК и сегодня функционируют на принципах стройсберкасс. Широкое участие населения в них возможно лишь при высоком доверии к частным финансовым институтам. В отличие от западных ССК, в российских ЖСК государственные премии и гарантии отсутствуют, а досрочное изъятие вклада сопряжено с потерями. Это дестимулирует потенциальных участников, не верящих в приток