Инвестиционные стратегии транснациональных корпораций Швейцарии в экономике РФ

• Автор: Идалов, Тимур Бадрудинович
• Шифр специальности: 08.00.14
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2013
• Место защиты: Москва
• Количество страниц: 170 с. : ил.

ГЛАВА 1. Факторы формирования конкурентоспособности экономики Швейцарии в системе глобального инвестиционного сотрудничества.„13
1.1. Трансформация роли прямых иностранных инвестиций в стратегиях ТНК в формирующейся глобальной экономике
1.2. Социально-экономическая модель Швейцарии как фактор формирования транснациональных корпораций

1.3. Место Швейцарии в современных международных экономических отношениях

ГЛАВА 2. Стратегии прямого зарубежного инвестирования транснациональных корпораций Швейцарии в мировой и российской экономике
2.1. Роль транснациональных корпораций Швейцарии в международных экономических отношениях
2.2. Экономические условия, нормативно-правовые основы и тенденции торгово-экономического сотрудничества России и Швейцарии
2.3. Иностранные инвестиции швейцарских ТНК в экономику России: отраслевой и региональный аспект
ГЛАВА 3. Ключевые проблемы и приоритетные направления инвестиционного сотрудничества швейцарских ТНК и российских компаний
3.1. Совершенствование инвестиционного климата на основе привлечения инвестиций швейцарских ТНК - производителей высокотехнологичной продукции в особые экономические зоны РФ

3.2. Оценка перспективных инвестиционных проектов между Россией и Швейцарией

3.3. Рекомендации в области совершенствования сотрудничества России и Швейцарии в инвестиционной сфере
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
ЛИТЕРАТУРА
ПРИЛОЖЕНИЯ

Актуальность темы исследования. На современном этапе развития мировой экономики развитые страны являются активными участниками процесса международного инвестиционного сотрудничества. Эффективное развитие экономики и интенсивный экономический рост отдельных стран обусловлен, преимущественно, активным участием в системе международного разделения труда. Помимо прочего, характерной тенденций последних десятилетий являются нарастающие процессы интернационализации хозяйственной жизни, когда многие страны стремятся к формированию взаимных общих рынков товаров, услуг, рабочей силы и капитала. Последнее ведет к созданию глобального хозяйственного комплекса.
Одной из высокоразвитых стран - Швейцарии - принадлежит особое место в системе современных международных экономических отношений. Страна занимает центральное экономико-географическое положение на европейском континенте и тесно связана с его странами. Особенности политического строя страны определили место страны в качестве международного финансового центра; экономики, ориентированной на экспорт (с высокой долей в экспорте наукоемких, высокотехнологичных товаров); экономики, ориентированной на развитие системы двусторонних экономических связей с Европейским союзом (ЕС). Указанные факторы явились основополагающими при формировании стратегии развития экономики и внешнеэкономических связей страны.
Инвестиционная политика Швейцарии на всем протяжении эволюции экономики страны была неразрывно связана с деятельностью ведущих транснациональных корпораций (ТНК). ТНК Швейцарии являются одними из ведущих среди корпораций других развитых стран. Эффективная деятельность ТНК швейцарского происхождения связана с рядом благоприятных возможностей, созданных в стране для инвестиционного сотрудничества с другими странами, благоприятной налоговой среды (наличие одних из самых низких ставок нало-

гов в Европе), ряд условий для развития международного банковского бизнеса.1 Иными словами, особенности швейцарской модели социально-экономического развития обуславливают высокий уровень конкурентоспособности ТЫК этой страны и этот опыт необходимо изучать в целях как выстраивания российско-швейцарских экономических отношений, так и в целях формирования российских ТНК.
Кроме того, актуальность темы исследования обусловлена тем, что швейцарские ТНК на протяжении последних десятилетий постоянно наращивают свое присутствие за рубежом посредством размещения инвестиций. В итоге, для швейцарских ТНК характерен самый высокий уровень транснационализации (у некоторых компаний он достигает 95%).2 В свою очередь, Россия имеет высокий потенциал экономического развития, поэтому ее перспективная роль на мировом рынке прямых иностранных инвестиций (ПИИ) представляется весьма высокой. Масштабное привлечение зарубежных инвесторов позволит компенсировать дефицит внутренних источников инвестирования, создать принципиально новые, наукоемкие производства и отрасли, качественно трансформировать уже имеющуюся воспроизводственную базу в реальном секторе экономике. В связи с этим, стране нужна разработка новой стратегии привлечения иностранных инвестиций, адекватной экономическим реалиям нашей страны и возможностям ее внешнеэкономических связей. Эта стратегия должна основываться на опыте передовых стран, таких, как Швейцария. Использование опыта Швейцарии, по мнению автора, способно сбалансировать территориальную и отраслевую структуру устойчиво растущих в последние годы ПИИ в экономику нашей страны.
Важно отметить и то, что до настоящего времени государственная политика в области привлечения иностранных инвестиций была направлена в ос1 В условиях современного кризисного развития мирового хозяйства данный аспект подвергается серьезной критике со стороны ЕС и США. В настоящее время швейцарская банковская тайна уже не является незыблемой. Так, в 2009 г. Швейцария и Федеральная налоговая служба США достигли соглашения о раскрытии около 5 тыс. секретных счетов, владельцы которых были заподозрены в уклонении от уплаты налогов. г См.: World Investment Report 2011: Non-equity Modes of International Production and Development. - New York And Geneva: UN, UNCTAD, 2011.

Из данных таблицы следует, что швейцарская экономика ориентирована на импорт топливных и сырьевых товаров, матсриалоемких полуфабрикатов и на немассовое производство квалифицированной рабочей силой высококачественных изделий на экспорт. Страна специализируется на производстве изделий, требующих малого количества сырья, но имеющих большую трудоемкость. В то же время, за последние два десятилетия наиболее интенсивно развивались экспортные поставки инструментов и часов, автомобилей и продукции сельского хозяйства. В импорте же динамичный прирост был характерен для продукции химической промышленности.
Важнейшими экспортными отраслями экономики Швейцарии являются: химическая и фармацевтическая промышленность; машиностроение; производство точных инструментов, включая часовую продукцию, доли которых в структуре швейцарского экспорта составляют соответственно 40%, 19% и 21%. Локомотив швейцарского экспорта - продукция химико-фармацевтического сектора. В рамках одной этой отрасли создается наибольшее положительное сальдо торгового баланса в 40 млрд. шв. франков. Этот показатель превышает на 13,1 млрд. общее сальдо торгового баланса Швейцарской Конфедерации и является основой экспортного потенциала страны.
Основными импортными статьями Швейцарии является продукция металлургической отрасли и машиностроения; химико-фармацевтической и пищевой промышленности (доли в структуре швейцарского экспорта составляют соответственно 37,3%, 20,3% и 5,2%).
Основу российского экспорта для внутреннего потребления в Швейцарии составляют цветные и драгоценные металлы, металлы платиновой группы; драгоценные и полудрагоценные камни. Большая часть поставок в рамках этой группы приходится на металлы платиновой группы. В 2011 г. поставки остались приблизительно на уровне 2010 г. и составили 44% от общего объема швейцарского импорта из России. В абсолютных цифрах это составляет 392,8 млн. шв. франков.