Финансовое обеспечение деятельности коммерческого банка : методология и механизмы финансирования

• Автор: Копченко, Юлия Евгеньевна
• Шифр специальности: 08.00.10
• Научная степень: Докторская
• Год защиты: 2009
• Место защиты: Саратов
• Количество страниц: 466 с. : ил.

Содержание
Введение

Глава 1. Теоретические основы финансового обеспечения деятельности

коммерческого банка

1.1. Финансовое обеспечение деятельности субъектов рыночной экономики

1.2. Особенности финансирования в коммерческом банке

1.3. Система и механизмы финансирования банковской деятельности

Глава 2. Методологические основы финансирования банковской

деятельности

2.1. Принципы финансирования банковской деятельности

2.2. Методы финансирования банковской деятельности
2.3. Внешнее и внутреннее регулирование финансирования банковской деятельности
Глава 3. Методология и методическое обеспечение долевого
финансирования банковской деятельности
3.1. Мировой опыт и подходы в формировании банками собственных источников финансирования
3.2. Оценка российской практики долевого финансирования в коммерческих банках
3.3. Совершенствование технологий долевого финансирования банковской деятельности
Г лава 4. Методология и методическое обеспечение долгового
финансирования банковской деятельности
4.1. Современное состояние и практика долевого финансирования
в банках зарубежных стран
4.2. Проблемы долгового финансирования банков в России
4.3. Развитие форм, методов и инструментов долгового финансирования банковской деятельности
Глава 5. Методология и механизмы управления финансированием
банковской деятельности
5.1. Выбор стратегии и тактики финансирования банковской деятельности
5.2. Управление рисками финансирования банковской
деятельно сти
5.3. Модели эффективного управления финансированием банковской деятельности
Заключение
Список использованной литературы
Приложения

Введение
Актуальность темы исследования. Создание эффективной и конкурентоспособной на мировом уровне финансовой системы, способной обеспечить высокий уровень инвестиционной активности в экономике и финансовую поддержку инновационной деятельности, является составной частью современной парадигмы долгосрочного развития России.
Роль локомотива экономического роста страны отводится банковской системе, цели развития которой, ориентированы на опережающие по сравнению с другими финансовыми институтами темпы роста: соотношение активов банковского сектора к ВВП должно увеличиться с 68% в 2008 г. до 110-115% к 2020 г., а отношение собственного капитала банковской системы к показателю ВВП за тот же период должно вырасти с 9,2% до 16%.
Столь масштабные задачи выдвигают на первый план вопрос о финансовых ресурсах, за счет которых будут достигнуты намеченные ориентиры. Особая сложность проблем финансового обеспечения наращивания участия банков в финансировании экономики страны заключается в том, что системный кризис, поразивший экономику России вслед за другими странами, начал развиваться именно в финансовой сфере, существенно и на годы подорвав возможности ее роста. Так, уже в 2008 г. темпы роста активов банковского сектора по отношению к ВВП снизились до 6,7% с 9,1% в предшествующем году, темпы роста банковского капитала составили 1,1%, против 1,8% за 2007 г. По другим показателям наблюдается, в том числе, и отрицательная динамика - отношение вкладов физических лиц к ВВП в 2008 г. снизилось на
1,4 процентных пункта, достигнув 14,2%, а чистый долг российских банков перед нерезидентами уменьшился в 8 раз1.
Наметившиеся тенденции явились толчком для активизации дискуссии о необходимости реформирования сложившейся в России модели финансирования экономики вообще и ее банковской составляющей. Достаточно сказать, что ни один из проводившихся в России в течении 2005-2009 гг. международных банковских конгрессов не оставил эти вопросы без внимания. Ядром дискуссий между банкирами, представителями Банка России, отечественными и зарубежными экономистами стало обсуждение причин сбоев в моделях финансирования банка и поиск путей минимизации их негативных последствий, а результатом - многочисленные рекомендации по совершенствованию механизмов регулирования деятельности банков и созданию благоприятных условий для расширения ими масштабов своей деятельности, адресованные Правительству РФ и Банку России.
Условия глобализации деятельности банков и их регулирования выводят на новый виток понимание проблем функционирования банков и разнообразного спектра их проявлений. Банки разных стран, выполняя одинаковые функции, по-разному реализуют свою роль по аккумуляции национальных
1 Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2008 году - С. 11, 44.

накоплений и их трансформации в инвестиционные ресурсы экономического роста: показатель отношения активов банков к ВВП по состоянию на 1 января 2009 г. составил в Италии 192%, в Германии - 263%, Бельгии - 341%, что превосходит аналогичный показатель по банкам России в 3, 4 и 5 раз соответственно.
На этом фоне становится очевидным, что известные российской банковской науке и практике пути решения проблем невыполнения банками своей роли, основанные на традиционных представлениях о недостаточной капитализации российских банков и нехватке "длинных денег", требуют переосмысления. Сегодня необходим во многом новый подход к теоретическому и методическому обоснованию совершенствования механизмов финансового обеспечения деятельности российских банков, который позволил бы преодолеть ограниченность сформировавшихся представлений, учитывал бы опыт банков развитых стран и давал бы четкие ориентиры, как должны функционировать механизмы финансирования банковской деятельности.
В этой связи актуальными становятся вопросы формирования целостной концепции финансового обеспечения деятельности коммерческого банка, включающей в себя разработку теоретических, методологических и прикладных проблем банковского финансирования.
Степень разработанности проблемы. Вопросы финансового обеспечения деятельности экономических субъектов, в том числе и в аспекте финансирования, являются предметом исследований многих зарубежных и российских экономистов в рамках различных научных направлений. Основоположниками базовых концепций современных теорий финансирования были Дж. Вильямс, Дж. К. Ван-Хорн, Дж. Линтнер, Г. Марковиц, Р. Мертон, М. Миллер, Ф. Модильяни, Дж. Моссин, Ф. Найт, С. Росс, Г. Саймон, Д. Уильямсон, И. Фишер, У. Шарп и др. Проблемы финансового обеспечения деятельности предприятий в контексте общих закономерностей формирования, распределения и использования финансовых ресурсов на макро- и микро-уровнях, нашли свое отражение в работах таких отечественных ученых-экономистов, как М.И. Баканов, И.Т. Балабанов, С.В. Барулин, А.И. Буковецкий, И.А. Бланк, А.Г. Грязнова, А.Е. Дворецкая, Л.В Дробозина, А.Ю. Казак, В.В. Ковалев, В.Е. Леонтьев, A.A. Лобанов, Л.Н. Павлова, Г.Б. Поляк, В.М. Родионова, М.В. Романовский, В.И. Самаруха, Н.Ф. Самсонов, В.К. Сенчагов, Е.С. Стоянова, Н.Г. Сычев и др.
К числу работ, в которых поднимаются вопросы финансового обеспечения деятельности специфического субъекта экономики - банка, могут быть отнесены научные труды таких российских исследователей в области теории банковского дела, как Г.Н. Белоглазовой, Н.И. Валенцевой, B.C. Захарова, Г.Г. Коробовой, Ю.И. Коробова, Л.Г. Красавиной, Л.П. Кроливецкой, О.И. Лаврушина, И.В. Ларионовой, Ю.С. Масленченкова, И.Д. Мамоновой, Г.С. Пановой, B.C. Пашковского, В.А. Пономарева, Ю.В. Рожкова, Н.А Савип-ской, В.Т. Севрук, О.Г. Семенюта, Н.Э. Соколинской, А.М. Тавасиева, В.М. Усоскина, М.М. Лмпольского и др. Среди зарубежных авторов, чьи научные интересы связаны с управлением финансами банка, можно выделить: Р.

Так, по мнению А.М. Косого43, отличия ресурсов от обязательств банка состоят в следующем.
1. Ресурс - это, с одной стороны, часть стоимости, созданной в процессе воспроизводства, высвобожденной в денежной форме и переданной банку, а с другой - обязательство банка вернуть долг. Ресурс - это сплав денег и обязательств банка о получении этих денег. Обязательства в чистом виде не имеют денежного обеспечения и создаются банком взамен ликвидных денег.
2. Привлечение ресурса по времени предшествует акту его использования. Обязательства, наоборот, возникают в результате формирования финансового актива.
3. Привлеченные ресурсы четко очерчены количественно. Экономические границы обязательств, не являющихся ресурсами, размыты.
В обоснование своей позиции автор приводит примеры, когда банк в отсутствии средств на корреспондентском счете выдает клиенту оформленный собственным векселем кредит, или просто выдает кредит, который зачисляется на расчетный счет предприятия, ранее не имевшему денежных средств. В результате на балансе банка формируются не обеспеченные реальными деньгами пассивы - источники осуществления этой операции в форме остатков на расчетном или вексельном счетах.
Так действительно может показаться на первый взгляд, рассматривая описанные операции на момент их осуществления. Если увеличить временной интервал, то можно посмотреть чем они закончатся. В примере с выдачей ссуды на расчетный счет, кредит может быть погашен только при поступлении денежных средств на счет заемщика, которое будет сопровождаться увеличением остатка корреспондентского счета банка и расчетного счета заемщика. По истечению времени остаток расчетного счета клиента банка, который ранее не мог рассматриваться в качестве ресурса банка, приобретает такие свойства. Это позволяет говорить возможном о временном разрыве между фактами формирования ресурсов банка и движением денег, который перекрывается кредитом. В дальнейшем обязательства банка, не имеющие в настоящий момент ликвидного покрытия, обязательно приобретут такое покрытие, - в противном случае будет иметь место не нормальная банковская деятельность, а финансовая пирамида.
Таким образом финансовые ресурсы банка - это совокупность как находящихся в распоряжении, так и возможных к получению банком средств, формируемых на разных этапах деятельности банка по аккумулированию и трансформации средств и имеющих покрытие в форме ликвидных денег и финансовых активов.
Исходя из этого содержание финансовой деятельности банка составляет постоянно возобновляемый процесс привлечения и расходования денежных средств, иа основе которого формируются и трансформируются из одной
43 См.: Косой А.М. Платежный оборот: исследование и рекомендации. М.: Финансы и статистика, 2005. С.147-148.