Оценка и регулирование рисков хозяйствующих субъектов

• Автор: Андреев, Антон Владимирович
• Шифр специальности: 08.00.05
• Научная степень: Кандидатская
• Год защиты: 2007
• Место защиты: Белгород
• Количество страниц: 193 с.

Глава 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ПОДХОДЫ К ПОНИМАНИЮ РИСКОВ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ

1.1. Междисциплинарный подход как основа исследования рисков

1.2. Элементы, свойства и функции риска 28 ■

1.3. Систематизация рисков по их существенным признакам

Глава 2. МЕТОДОЛОГИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ОЦЕНКИ РИСКОВ

2.1. Формы и методы оценки рисков хозяйствующих субъектов

2.2. Методологические подходы к оценке рисков хозяйствующих субъектов

2.3. Оценки рисков финансовых активов хозяйствующих субъектов на

основе метода VaR и Z-модели

Глава 3. СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ УПРАВЛЕНИЯ РИСКАМИ

3.1. Подход к управлению рисками с учетом антропогенного фактора

3.2. Минимизация рисков хозяйствующих субъектов
3.3. Основы регулирования страхования рисков хозяйствующих
субъектов
Список использованной литературы
Приложение

Актуальность темы исследования. В современных условиях руководители предприятий начинают все больше внимания уделять вопросам управления рисками. В рыночной экономике процесс принятия решений на всех уровнях управления происходит в условиях, когда неизвестен конечный-результат деятельности. И большинство управленческих решений принимается в условиях риска. Это обусловлено рядом факторов — отсутствием полной информации, наличием противоборствующих тенденций, элементами случайности, а так же особенностями лица, принимающего решения. Личностный аспект принятия решений есть человеческий или антропогенный фактор.
Если такие риски, как предпринимательские, финансовые, банковские, производственные, кредитные, инвестиционные и многие другие частично или полностью исследованы и найдены инструменты для их снижения, то; влияние антропогенного фактора на риск еще не исследовано. Но между тем формирование рыночной экономики в России показывает, что огромное значение в развитии и стабильной работе предприятия играет личность. Причем не только личность руководителя или ведущих топ-менеджеров, но и тех, с кем в процессе работы приходится им сталкиваться, - конкурентов, представителей административных органов, властных структур и т.д.
Все отмеченное диктует необходимость исследования рисков с учетом влияния всех факторов, включая антропогенный. В связи с этим является актуальным определение видов рисков, системы показателей оценки риска: при планировании деятельности предприятия, разработка практических рекомендаций по снижению и минимизации рисков.
Проблемам теории и практики оценки и страхования рисков посвящены многочисленные работы отечественных и зарубежных ученых. Теоретическая и методологическая основа исследования природы риска, подходов к оценке рисков и регулированию хозяйственных отношений между экономическими субъектами с учетом фактора риска заложена в
классических трудах А. Смита, А .Лигу, А. Маршалла, И. Шумпетера, Дж. М. Кейнса и др. Дальнейшее развитие она получила в работах как зарубежных (Т. Бачкаи, Л.Д. Дитмана, П. Друкера, Д, Мессена, Ф. Найта, Е.Ф. Харисона), так и отечественных ученых-экономистов (А.П. Альгина, Е.Ш. Буянова, Т.Г. Графового, Г.Б. Клейнера, М.Г. Лапусты, П.И. Поповинкина, Л. Растригина, В.Д. Рудашевского, Л. Шаршуковой).
Логические подходы и методы оценки рисков представлены в исследованиях Дж. Фон Неймана, О. Моргенштерна, Г. М, Марковица, Дж. Личтнера, Дж. С. Энга, В. Левелена, Дж. С. Ботлера, Р. А. Лени, У.Ф. Шарпа, М.Е. Блюма, С.А. Росса, Т.Э. Копеланда, Дж. Ф. Вестона, П. Хавранека, Р. Брейли, М.Л. Балабанова, И.М. Волкова, В.Н. Глазунова, А.Х. Грязнова, А.К. Камаляна, P.M. Качалова, В.В. Ковалева, Б.А. Лагоши, И.В. Липсица, Д,А. Литвинова. Ю.М. Осипова, Б.А. Райзберга и многих других ученых.
Однако, несмотря на наличие многочисленных работ отечественных и зарубежных ученых, посвященных проблемам теории и практики управления рисков, в экономической науке на сегодняшний момент не сформирована теория рисков в полномасштабном объеме. Существует жизненная потребность в расширении понятий о его всеобъемлющей природе, уточнении источников происхождения и возникновения, углублении характеристик и как следствие поиск практических путей к возможности его минимизации. Недостаточно исследований, раскрывающих вопросы генезиса и форм проявления рисков, содержащих адаптированные к российской действительности методы оценки и регулирования рисков различными хозяйствующими субъектами.
Требуют дальнейшей разработки вопросы, раскрывающие через классификацию видов рисков причины их возникновения, условия развития, формы проявления и подходы, методы, способы оценки и регулирования рисков в хозяйственной деятельности. Эти обстоятельства определили выбор цели и постановку задач диссертационного исследования.

(динамический). Т. Тимофеев, ссылаясь на П. Грабового, эти риски определяет таким образом: «...чистый риск - это риск потерь реальных активов вследствие нанесения ущерба собственности, а также потери доходов из-за недееспособности организации. Этот риск может привести только к отрицательному или нулевому результату. Спекулятивный риск -риск непредвиденных изменений стоимости основного капитала вследствие принятия коммерческих, управленческих решений. Такие изменения могут! привести как к потерям, так и к выигрышам» [38. С. 109].
Встречаются также и классификации рисков по этапам проявления в процессе коммерческой идеи или по тому, какой стороной в сделке принимается на себя данный риск. По этапу проявления: 1) разработка; 2) производство; 3) продажа; 4) финансовые риски; 5) рост. По несущей стороне: 1) заказчик; 2) один из партнеров; 3) исполнитель. Классификация по данному критерию может выглядеть иначе, если будет рассматриваться иной вид производственно-коммерческой деятельности.
Природно-естественные - риски, связанные с проявлением стихийных сил природы: землетрясения, бури, лесные пожары, эпидемии и т.д.
Экологические - риски, связанные с нанесением ущерба окружающей среде: загрязнения, уничтожение биологических видов и т.д.
Политические риски связаны с политической ситуацией в стране и вмешательством государства в нормальный ход производственно-торговых процессов, к ним относятся:
1) вмешательство государства (например, неблагоприятное изменение налогового законодательства);
2) войны, революции и беспорядки;
3) запрет на импорт (объявление моратория государством);
4) наложение эмбарго или ограничений политического характера;
5) национализация и т.д.
К социальным относятся риски, связанные с особенностями страны, обычаями, традициями и менталитетом ее населения.